Expert om silverkraschen: ”Borde ta universums livstid”

I fredags rasade silver med nästan 30 procent, vilket motsvarar ett så kallat niosigmaevent, skriver marknadsanalytikern Erik Hansén på X. Nio standardavvikelser från snittet kan jämföras med att vinna på Lotto tre gånger i rad.

”I en perfekt normalfördelad värld borde det ta universums livstid”, fortsätter Hansén.

Förklaringen, enligt Hansén, är att marknader i verkligheten inte följer normalfördelade modeller. Även skuldsättning och kedjereaktioner påverkar.

I samband med finanskrisen sa Goldman Sachs dåvarande finanschef David Viniar att bolaget ”såg rörelser på 25 standardavvikelser, flera dagar i rad”, för att förklara varför hedgefonderna behövde mer kapital.