”Kaffe i dag eller en miljon i morgon?”

En latte per dag skulle över tid kunna bli 1 miljon kronor i en indexfond. Men så logiska är inte våra hjärnor. Vi vill ha snabba belöningar och i stunden är kaffet mer lockande än morgondagens finansiella trygghet. Det skriver Compricers sparekonom Christina Sahlberg i en gästkrönika.

Du står i kön på ditt favoritcafé och doften av nygräddade croissanter fyller rummet. En varm latte lockar. "Bara 65 kronor", tänker du. Vad är väl 65 kronor i det stora hela? Det du däremot inte tänker på är att om du istället hade investerat de där 65 kronorna varje dag i en indexfond hade du haft närmare en miljon kronor om 20 år. Men hjärnan är inte alltid logisk. Det är här hyperbolisk diskontering kommer in i bilden.

Hyperbolisk diskontering är ett psykologiskt fenomen som beskriver varför vi tenderar att prioritera snabba belöningar framför långsiktiga vinster. Hjärnan väljer hellre en kaffe idag än trygghet imorgon, trots att vi egentligen vet vad som vore bäst. Vi gör det hela tiden. En spontan shoppingrunda eller en extra streamingtjänst. Vi vet att det vore klokare att spara, men hjärnan ropar: "Belöning nu!"

Forskaren Hal Hershfield har visat att när vi tänker på vårt framtida jag aktiveras samma delar av hjärnan som när vi tänker på en främling. Det gör det svårare att bry sig om den där 67-åriga versionen av oss själva, trots att det faktiskt är vi som ska leva det livet. Problemet är att våra hjärnor är designade för kortsiktighet.

Under evolutionens gång har omedelbara behov som mat, skydd och säkerhet prioriterats framför långsiktig planering. I dag lever vi dock i en värld där det långsiktiga sparandet spelar en avgörande roll för vår ekonomiska trygghet. Men våra hjärnor hänger inte med.

Ett av de mest kända experimenten inom området är marshmallow-testet från 1970-talet. Barn fick välja: ät en marshmallow nu – eller vänta en stund och få två. Många kunde inte hålla sig. I ett annat experiment fick deltagare (vuxna) välja mellan 500 kronor nu eller 1 000 kronor om ett år. Trots att det innebar en avkastning på 100 procent valde många den snabba belöningen. Det säger en hel del om hur starkt vårt behov av omedelbar tillfredsställelse kan vara – även när det uppenbart inte är det smartaste valet.

Men det går faktiskt att ”lura” hjärnan. Ett sätt är att införa automatiskt sparande, där pengar dras direkt från lönekontot innan du hinner fundera på vad du skulle kunna köpa för dem. Ett annat sätt är att sätta tydliga och konkreta mål. Att spara till en rikare framtid är för abstrakt för att kännas verkligt. Det är lättare att hålla dig motiverad om du sparar till en resa, ett körkort eller en bostad.

Vad som är positivt är att vi behöver inte välja mellan latten eller miljonen. Med rätt struktur och prioriteringar kan vi faktiskt få både och. Njut av nuet, men se också till att ta hand om framtiden – den kommer snabbare än du tror.